las acciones de roca negra cayeron este vierness por encima del 7% después de que uno de sus mayores fondos de crédito privados tomara la decisión de limitar los retiros tras detectar un aumento en las solicitudes.

Esta decisión provocó que las acciones de la gestora del fondo cayeran a un 7,4% en Wall Street, pasando de un máximo diario de aproximadamente $1,033 por acción a 955 dolares por unidad.

Él Fondo de préstamos corporativos HPS (HLEND)con 26.000 millones de dólares (22.400 millones de euros) bajo gestión, informó el viernes en un comunicado que los inversores habían solicitado retirar 1.200 millones de dólares del fondo BlackRock. Sin embargo, el fondo sólo tenía liquidez para devolver 620 millones, el efectivo disponible en el fondo a finales del año pasado.

De esta manera, los accionistas pidieron retirar una 9,3% de sus acciones, pero el administrador limitó el límite de recompra en 5%.

La empresa indicó que esta elección responde a tu gestión de liquidez habitual para su producto insignia de préstamos directos minoristas, conocido como HLEND.

«Sin esto, habría un desajuste estructural entre el capital de los inversores y la duración esperada de los préstamos de crédito privado en los que invierte HLEND», indicaron.

Se trata de uno de los ejemplos más evidentes de restricciones de retirada aplicadas por los grandes fondos de crédito privados desde finales del año pasado, situación que ha llevado a los inversores a aumentar la cautela hacia este tipo de activos. Hasta ahora, muchos gestores habían optado por responder a las crecientes solicitudes de rescate o buscar alternativas para devolver el dinero.

El mes pasado, el fondo anunció una reforma de hasta 5% de sus acciones, algo habitual en este tipo de vehículos de inversión, aunque en el periodo anterior ya se había enfrentado a estrechas solicitudes de retirada al 4,1%.

Otros gestores alternativos como KKR y compañía. y Gerencia Aresque están experimentando su peor comienzo de año en una década, han sufrido caídas similares en sus acciones.

En este contexto, los fondos de crédito privados se están preparando para un posible aumento de los rescates al mismo tiempo que crecen las dudas sobre la forma de conceder préstamos en el sector y su exposición a empresas que podrían verse afectadas por el boom Inteligencia artificial.

roca negra comprado el año pasado Socios de inversión de HPS, una de las mayores gestoras de crédito alternativo, con el objetivo de ampliar su presencia en el mercado de activos privados.

Los ejecutivos de HPS indicaron que restringir los reembolsos permitiría al fondo beneficiarse de «Atractivas oportunidades de inversión».

Un fondo de crédito privado independiente gestionado por BlackRock, que tenía aproximadamente 2.2 mil millones de dólares en activos a finales del año pasado, informó el viernes que los inversores habían pedido retirar 4,5% de sus acciones. El vehículo de inversión, llamado Fondo de crédito privado BlackRockconfirmó que podía cubrir todas las solicitudes.

Paralelamente, otras gestoras han adoptado medidas para evitar tener que aplicar límites de retirada, como ocurrió con HLEND.

El gerente de Nueva York Capital del búho azul El pasado mes de enero permitió que uno de sus fondos centrados en la tecnología se retirara alrededor de 527 millones de dólares en accioneses decir, aproximadamente 15% del patrimonio neto del fondo.

En España, antes de que se conociera la decisión de BlackRock, la gestora de BBVA modificó el procedimiento operativo de su fondo BBVA Abierto a Socios Grupo Mercados Privados IX FIL.

Gestión de Activos BBVA comunicado a la CNMV la actualización de este vehículo para «establecer una restricción a la transmisión de acciones, limitándola a las IIC de la propia gestora en caso de aplicación de reglas de prorrateo a solicitudes de reembolso que superen un límite máximo en el importe de los reembolsos».