El 86% de los españoles nunca recibió educación financiera en la escuela y sólo el 5% de los estudiantes alcanza niveles sobresalientes en esta competencia, frente al 11% de la media de la OCDE. Esta carencia continúa hasta la vida adulta, cuando millones de ciudadanos deben afrontar decisiones económicas clave como la jubilación, la inversión o la gestión del ahorro.

Con el objetivo de analizar esta realidad, LA RAZÓN reunió Alejandro Mollinedo, responsable de grandes cuentas de Bestinver; Roberto España, jefe de la División de Educación Financiera del Banco de España; Laura Núñez Letamendia, profesora de Finanzas del IE Business School; y Clarisa Sekulits, responsable de Educación Financiera de MyInvestor.

Los cuatro expertos coincidieron en que la educación financiera no debe entenderse como un conocimiento reservado a especialistassino como un conjunto de hábitos que cualquiera puede incorporar a su vida diaria. Alejandro Mollinedo destacó su utilidad práctica: «Te permite tomar mejores decisiones a lo largo de toda tu vida financiera, evitar errores y evitar mensajes de enriquecimiento rápido. «Tenemos que preocuparnos por nuestra formación para tomar buenas decisiones».

Del Banco de España, Roberto España Destacó el impacto social de este conocimiento: «Promover que los jóvenes puedan manejar con soltura los productos financieros y relacionarse con el dinero puede tener un gran impacto en su bienestar y en el de la sociedad en su conjunto».

Laura Núñez Letamendia Insistió en la necesidad de crear hábitos de presupuestación, ahorro e inversión de la misma manera que se fomenta el ejercicio físico. «Pensamos que es una ciencia infusa que nos llega genéticamente, pero no. Debemos establecer hábitos de gestión financiera en nuestra vida diaria», afirmó.

Por su parte, Clarisa Sekulits Recordó que el ciudadano ya no puede delegar completamente estas decisiones: «Está muy bien tener asesores, pero está bien tener tu propio criterio para no delegar completamente las decisiones que afectan tu dinero».

La crisis financiera de 2008 apareció en el debate como un punto de inflexión. Si bien generó desconfianza, también generó mayor conciencia sobre la importancia de entender las finanzas personales.

“Nunca es demasiado tarde para actuar”, afirmó Roberto España. «Una persona de 35 años puede estar planeando una jubilación a largo plazo». Mollinedo añadió que muchos inversores siguen dejándose llevar por las modas: «Invertir puede ser realmente aburrido: se necesita un largo plazo para obtener beneficios. Eso ha funcionado antes, ahora y siempre».

Núñez Letamendia aportó una sorprendente conclusión del Observatorio de Finanzas de Hogares y Pymes elaborado por la Fundación IE: los conocimientos financieros de los jóvenes no han mejorado respecto a las generaciones anteriores. Sin embargo, destacó la creciente apuesta de las empresas por la formación financiera de sus empleados, una tendencia que considera positiva para garantizar el bienestar de las personas.

Sekulits también comentó los avances asociados al acceso a la información: «Somos una sociedad con un amplio alcance a todo tipo de contenidos financieros», aunque advirtió que aún existe un gran desconocimiento sobre conceptos básicos como inflación, rentabilidad o activos y pasivos.

El poder adquisitivo

Uno de los temas centrales fue el ahorro acumulado en cuentas corrientes y depósitos. Los expertos coincidieron en que mantener el dinero inmovilizado durante largos períodos representa una pérdida de poder adquisitivo. «Si no inviertes, pierdes todos los días por la inflación», advirtió Mollinedo. «Desde que entramos al euro, la inflación se ha comido el 50% de los ahorros que teníamos hace 20 años». Según explicó, la estrategia de inversión debe adaptarse al horizonte temporal, combinando activos conservadores de corto plazo con renta variable cuando el plazo es mayor.

Laura Núñez Letamendia identificó una de las causas de esta situación: familiaridad con los depósitos versus desconocimiento de otras alternativas. «Como no conocemos la gama de productos disponibles, no nos atrevemos a explorar otras opciones», explicó. En su opinión, la clave está en entender el tipo de producto, los riesgos y costes asociados.

Sekulits también señaló el peso de ciertos prejuicios culturales: «Hay muchos clichés: invertir es para los ricos o la bolsa es el casino. «Son estos clichés los que nos impiden dar el primer paso».

Roberto España recordó que la propia Comisión Europea ha reforzado recientemente la importancia de la educación financiera y destacó que cambiar conocimientos y comportamientos requiere tiempo, pero también formación continua.

Cripto y finfluencers

La conversación abordó el auge de las criptomonedas y la creciente influencia de los llamados “finfluencers”. Aunque los participantes mostraron posiciones matizadas, compartían la misma preocupación: decisiones impulsivas basadas en las redes sociales. Mollinedo defendió la necesidad de invertir sólo en lo que se entiende. «Es importante invertir en lo que sabes. «No se puede encontrar ningún valor intrínseco en las criptomonedas», afirmó, aunque reconoció El potencial transformador de la tecnología blockchain.

Roberto España coincidió en que el mercado de los criptoactivos está condicionado por la velocidad y la especulación. «Se parece más al mundo de los casinos», afirmó, insistiendo en que estos activos deberían ocupar sólo la parte más riesgosa de una cartera.

Sekulits presentó una visión más amplia: «No se trata tanto de cripto sí o cripto no. La lógica con la que se invierte tiene que ser correcta. En su opinión, muchos jóvenes buscan resultados inmediatos y olvidan principios básicos como la diversificación y la paciencia.

Tanto ella como Laura Núñez Letamendia exigieron una mayor supervisión de los influencers financieros para evitar recomendaciones laxas.

El desafío de la jubilación

La planificación de la jubilación cerró el debate. Los participantes coincidieron en que existe una excesiva dependencia de la pensión pública y una mala cultura del ahorro a largo plazo. Sekulits comparó la situación española con la de otros países europeos: «En España, los ciudadanos consideran que la renta de la jubilación debe ser aportada por el Estado. En Alemania saben que tienen que ahorrar y contribuir ellos mismos.

Mollinedo recordó una contradicción frecuente entre percepción y comportamiento: «El 70% de las personas responde que no tendrá una pensión suficiente y el 50% piensa que no tendrá pensión alguna. Según esto, empieza a ahorrar y actúa. Laura Núñez Letamendia defendió, sin embargo, que La responsabilidad no debe recaer únicamente en el ciudadano. También reclamó medidas institucionales que fomenten el ahorro a largo plazo y el desarrollo de sistemas complementarios, como los planes de pensiones de las empresas.

Finalmente, Roberto España destacó la necesidad de incorporar la planificación financiera y la tributación a las iniciativas públicas de educación financiera. «Hay que concienciar a los ciudadanos de que pueden asumir un papel activo en la gestión de sus propias finanzas», concluyó.

Del foro se desprenden varias conclusiones: España necesita reforzar su cultura financiera desde la escuela, pero también a través de las empresas, las instituciones y la formación continua. Como decía Clarisa Sekulits, “la educación financiera nos ayuda a gestionar el dinero, algo que redunda en felicidad y empoderarnos gracias a este conocimiento es el primer paso para alcanzar las metas del futuro.